Autoritatea de Supraveghere Financiara (ASF) a publicat regulile de investire pentru pensiile ocupationale prin Norma nr. 16/2020. Actul se afla deja in Monitorul Oficial. Iata cum vor putea fi folositi banii!
ASF a publicat Norma prin care pensiile ocupationale pot fi investite si stabileste o serie de reguli pe care ar trebui sa le avem in vedere.
Despre pensiile ocupationale E-Juridic a relatat inca de anul trecut, cand prezentam initiativa Ministerului Muncii cu privire la un nou tip de pensie in Romania.
Parcursul legislativ al proiectului privind pensia ocupationala poate fi urmarit AICI, unde am aratat si cum poti primi o astfel de remuneratie lunara la retragerea din activitate. Mai jos veti regasi regulile pe care ASF le-a stabilit pentru investirea banilor din fondurile de pensii ocupationale.
Norma nr. 16/2020 a ASF reglementeaza atributiile si obligatiile administratorilor cu privire la activitatea de investire, tipurile de investitii si limitele investitionale ale activelor fondurilor de pensii ocupationale. Actul se aplica pentru administratorii de fonduri de pensii ocupationale, fondurilor de pensii ocupationale si depozitarilor de astfel de indemnizatii.

Conform Normei, administratorul fondului de pensii investeste activele prudent in folosul exclusiv al participantilor si beneficiarilor, precum si al mostenitorilor acestora. Acesta va trebui sa:
- asigura investirea activelor fondurilor de pensii ocupationale cu respectarea limitelor prevazute de lege, de prezenta norma si a celor stabilite prin prospectul fondului de pensii ocupationale;
- sa investeasca activele intr-un mod care sa asigure securitatea, calitatea, lichiditate si profitabilitatea activelor;
- sa asigure diversificarea portofoliului, in vedere dispersiei riscului si a mentinerii unui grad adecvat de lichiditate.
Este interzisa investirea activelor fondurilor de pensii ocupationale in:
- societati care desfasoara cu preponderenta activitati in domeniul producerii si/sau comercializarii de produse din tutun si alcool;
- societati care desfasoara activitati in domeniul jocurilor de noroc, producerii si/sau comercializarii de armament;
- instrumente financiare securitizate emise conform Regulamentului UE 2017/2402 al PE si Consiliului.
Art. 7 din Norma nr. 16/2020 precizeaza in mod explicit ca administratorul investeste activele pe piata primara, piata reglementata si pe piata secundara bancara. Sunt stabilite urmatoarele limite:
- 20% pentru conturi in lei sau in valuta liber convertibila la institutii de credit autorizate sa functioneze pe teritoriul Romaniei, UE sau SEE;
- 30% pentru depozite in lei sau in valuta liber convertibila la institutii de credit autorizate sa functioneze pe teritoriul Romaniei, UE sau SEE;
- 30% pentru certificate de trezorerie admise la tranzactionare si care se tranzactioneaza pe o piata reglementata sau secundara bancara din Romania, UE sau SEE;
- 10% pentru acorduri reverse repo incheiate cu institutii de credit;
- 70% pentru titluri de stat din Romania, UE sau SEE;
- 20% pentru titluri emise de state terte, admise la tranzactionare si care se tranzactioneaza pe o piata reglementata sau secundara bancara din Romania, UE sau SEE;
- 30% pentru obligatiuni si alte valori mobiliare emise de autoritati ale administratiei publica locala din Romania, UE sau SEE;
- 50% pentru obligatiuni corporatiste, cu exceptia celor care presupun sau incorporeaza un instrument derivat;
- 10% pentru obligatiuni si alte valori mobiliare emise de autoritati ale administratiei publice locale din state terte admise la tranzactionare si care se tranzactioneaza pe o piata reglementata sau secundara bancara din Romania, UE sau SEE;
- 20% pentru obligatiuni emise Banca Mondiala, BERD, BEI sau alte organisme straine neguvernamentale, admise la tranzactionare si care se tranzactioneaza pe o piata reglementata din Romania, UE sau SEE;
- 50% pentru actiuni si drepturi admise la tranzactionare si care se tranzactioneaza pe o piata reglementata din Romania, UE sau SEE;
- 20% pentru titluri de participare emise de OPCVM, inclusiv ETF, din Romania sau din UE;
- 10% pentru ETC si titlurile de participare emise de AOPC;
- 15% pentru actiuni si obligatiuni emise de societatile de proiect, conform OUG nr. 39/2018;
- 10% pentru investitii private de capital sub forma actiunilor la societati din Romania, UE sau SEE sub forma participatiilor la fondurile de investitii private de capital din Romania, UE sau SEE.
Tranzactionarea se poata face si pe alte piete, daca:
- tranzactionarea implica instrumente financiare derivate negociate in afara unei piete reglementate;
- tranzactionarea implica titluri de participare emise de OPCVM care nu sunt admise la tranzactionare pe o piata reglementata;
- tranzactionarea implica investitii private de capital;
- tranzactionarea implica obligatiuni municipale, corporatiste sau obligatiuni emise de organisme straine;
- tranzactionarea implica actiuni si obligatiuni emise de societatile de proiect.
Conform art. 10, expunerea fata de un singur emitent nu poate depasi 5% din activele fondului de pensii ocupationale, iar expunerea fata de un grup de emitenti si persoanele afiliate acestora nu poate depasi 10% din active.
Important! Un fond de pensii ocupationale nu poate detine mai mult de:
- 15% din numarul total de actiuni emise de un emitent, urman ca in calculul acestui procent sa intre atat actiunile ordinare, cat si cele preferentiale;
- 15% din actiunile preferentiale ale unui emitent;
- 25% din titlurile de participare emise de OPCVM, ETF, AOPC de tip fond inchis de investitii sau ETC;
- 10% din obligatiunile unui emitent, cu exceptia titlurilor de stat;
- 15% din actiunile unei investitii private de capital.
Fiecare fond de pensii ocupationale va avea un grad de risc care se exprima procentual si se calculeaza conform formulei de mai jos.
- Grad de risc = 100 - ∑ActivePonderateLaRisc/ActivTotal - SumeInDecontareTranzitRezolvare
Evaluarea activelor fondurilor de pensii ocupationale se face conform Normei nr. 17/2020 a ASF.
Florin Amariei scrie pentru E-Juridic.ro din anul 2018, explicand noutatile legislative si prezentand cele mai relevente stiri din domeniu. Si-a inceput activitatea la 9AM.ro, a continuat la legestart.ro si a acoperit dintotdeauna cele mai relevante subiecte din domeniile politica, social si justitie. In prezent, scrie pentru dumneavoastra despre tot ceea ce inseamna domeniile legislativ, justitie si politico-social, cu accent pe explicarea detaliata a ce este important de retinut, cum ne afecteaza aceste informatii si de ce este bine sa aplicam legea in forma ei la zi.
Sfaturi de la Experti - Intrebari si Raspunsuri
Intrebare: Este specificat in CIM, la obligatiile angajatorilor: "sa informeze salariatul cu privire la obligatia de a adera la un fond de pensii administrat privat, in conditiile legii". As dori un model de document cu toate detaliile obligatorii care trebuie sa existe privind aceasta informare. Sau am putea sa inseram un paragraf in Minuta de informare privind acest aspect? Daca da, va rog, sa imi spuneti exact ce informatii trebuie sa contina pt a fii conform legii.
vezi AICI raspunsul specialistilor << Intrebare: Avem situatia unui certificat medical emis pt un cod de diagnostic 585 din 01/05 in 04/05. Certificatul are bifa pe "In continuare", desi nu este relevant in acest context. Ulterior am primit un alt certificat medical pt perioada 05/05-19/05 cu acelasi cod de diagnostic 585, cu bifa pe "Initial". Acest certificat medical nu trebuie sa aiba bifa pe "In continuare" fiind emis imediat dupa primul si avand acelasi cod de diagnostic? Medicul i-a spus angajatei ca data de...
vezi AICI raspunsul specialistilor << Intrebare: In cazul unui salariat angajat ca sofer distributie marfa in tara va rog sa-mi comunicati daca locul de munca este mobil in contractul de munca? In aceasta situatie ar trebui trecut ca zona toata tara? In baza clauzei de mobilitate se acorda prestatii in natura nu in bani, respectiv telefon, card combusibil, este ok?
vezi AICI raspunsul specialistilor <<